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伴随着经济快速发展，全球金融环境日益复杂，金融科技的广泛研发与应用，给金融行业发展带来重大变革。银行业将业务重点逐步从传统利息收入为代表的存贷业务向非利息业务转型，通过业务结构升级和多元化经营获得发展壮大。2008年金融危机提醒，对于商业银行的风险除了考虑个体层面，还要防范由于金融创新导致的系统性风险聚集爆发。在市场或者个体遭受冲击时，银行体系高度的关联性容易引发系统性风险的溢出与传染，最终造成体系崩溃。金融危机后，如何防范系统性风险、加强宏观审慎监管，成为学界和实务界关注的重要问题，学界对系统性风险的产生和测度展开研究，非利息收入与系统性风险之间的关系也成为值得重点关注的问题。
本文研究分为三个层次，分别是非利息收入与商业银行个体风险承担、非利息收入与银行系统性风险溢出效应以及非利息收入对商业银行系统性风险影响。首先，本文从理论机制出发，分析非利息收入对银行个体风险承担的影响以及个体风险累积产生的系统性风险溢出效应，探究非利息收入对系统性风险影响的传导机制，从而进一步讨论非利息收入整体、非利息收入结构和资产规模、负债结构异质性在其中的作用，并提出研究假设。接下来，本文选取2008年1季度-2019年3季度中国16家上市商业银行季度数据作为样本，确定非利息收入占比（NII）、手续费佣金收入占比（FVI）、投资收益占比（IVI）和其他非利息收入占比（OVI）为非利息收入指标的代理变量，通过破产风险（Z值）衡量银行个体风险承担，通过条件在险价值（?CoVaR）衡量银行系统性风险溢出效应，通过成分期望损失（CES）方法和边际期望损失（MES）方法测度银行系统性风险，根据实证结果分析非利息收入对系统性风险的传导与影响机制。从实证结果来看，本文的研究假设得到了合理验证。
最后，根据研究结论，本文认为，中国商业银行应强化风险控制，防范银行危机，监管部门应加快完善监管体系，实行差异管理，政府部门应加快建设宏观审慎监管体系，促进经济平稳发展。
本文主要有三点研究创新：（1）本文除了对非利息收入占比总体进行研究，还尝试将非利息收入拆分为手续费及佣金收入、投资损益和其他非利息收入三个部分，分别考察非利息收入的各个构成部分对银行个体风险承担、系统性风险溢出效应和银行系统性风险的影响。（2）本文考虑了资产规模和负债结构异质性在非利息收入对银行系统性风险影响中的作用。同时，本文还根据非利息收入业务的发展历程对样本进行分阶段实证探究。（3）本文从系统性风险测度的不同角度出发，分别选取边际期望损失（MES）和成分期望损失（CES）指标进行考察，以增强实证结果的稳健性。
本文研究分为三个层次，分别是非利息收入与商业银行个体风险承担、非利息收入与银行系统性风险溢出效应以及非利息收入对商业银行系统性风险影响。首先，本文从理论机制出发，分析非利息收入对银行个体风险承担的影响以及个体风险累积产生的系统性风险溢出效应，探究非利息收入对系统性风险影响的传导机制，从而进一步讨论非利息收入整体、非利息收入结构和资产规模、负债结构异质性在其中的作用，并提出研究假设。接下来，本文选取2008年1季度-2019年3季度中国16家上市商业银行季度数据作为样本，确定非利息收入占比（NII）、手续费佣金收入占比（FVI）、投资收益占比（IVI）和其他非利息收入占比（OVI）为非利息收入指标的代理变量，通过破产风险（Z值）衡量银行个体风险承担，通过条件在险价值（?CoVaR）衡量银行系统性风险溢出效应，通过成分期望损失（CES）方法和边际期望损失（MES）方法测度银行系统性风险，根据实证结果分析非利息收入对系统性风险的传导与影响机制。从实证结果来看，本文的研究假设得到了合理验证。
最后，根据研究结论，本文认为，中国商业银行应强化风险控制，防范银行危机，监管部门应加快完善监管体系，实行差异管理，政府部门应加快建设宏观审慎监管体系，促进经济平稳发展。
本文主要有三点研究创新：（1）本文除了对非利息收入占比总体进行研究，还尝试将非利息收入拆分为手续费及佣金收入、投资损益和其他非利息收入三个部分，分别考察非利息收入的各个构成部分对银行个体风险承担、系统性风险溢出效应和银行系统性风险的影响。（2）本文考虑了资产规模和负债结构异质性在非利息收入对银行系统性风险影响中的作用。同时，本文还根据非利息收入业务的发展历程对样本进行分阶段实证探究。（3）本文从系统性风险测度的不同角度出发，分别选取边际期望损失（MES）和成分期望损失（CES）指标进行考察，以增强实证结果的稳健性。