特质波动率相关论文
CAPM模型定义了资产收益与风险之间的关系,即承担的风险越大,所要求的收益就越高。然而,多项实证检验表明,资产收益与风险之间存在......
互联网交流的及时性和有效性使得投资者互动平台逐渐成为上市公司向投资者传递信息、答疑解惑的重要阵地。但上市公司在此类交流平......
本文选取2000-2020年中国上市公司A股的全部数据为研究对象,试图研究上市公司研发支出R＆D与特质波动率IV之间影响机制,进一步探索上......
特质波动率近些年来是国内外学术领域研究的一个热点。按照Sharpe（1964）,Lintner（1965）等传统的金融学理论,特质风险由于可以被分散化,......
“特质波动率之谜”,即有实证研究发现股票特质波动率与预期收益率负相关的现象,引起了资产定价领域很多学者的关注。本文通过研究......
传统的资产定价理论认为由于各个公司或者行业间具有的特殊因素造成的非系统性风险能够利用多样化投资组合将其分散,所以资产的收......
随着行为金融学的发展,投资者情绪的有效度量及其对股票投资收益的影响日益受到金融风险管理学者的关注.本文通过个股的成交量、换......
以CAPM、Fama-French三因子和五因子模型为均值方程，分别采用无条件标准差，以及GARCH、EGARCH条件方差为基准计算出中国股票市场的特......
为了与发达资本市场接轨,我国不断加快资本市场开放的步伐,开放程度明显加深。2014年11月17日,沪港通机制正式实施,这标志着我国资......
“特质波动率之谜”,即有实证研究发现股票特质波动率与预期收益率负相关的现象,引起了资产定价领域很多学者的关注。本文通过研究......
近年来许多学者通过实证研究,发现股票的特质波动率与预期收益相悖于传统理论,呈现显著的负相关关系,“特质波动率之谜”由此产生......
风险和收益一直是金融理论研究的热点,经典资本资产定价模型认为波动率可以用来衡量风险并且风险与收益存在正相关关系。随着各种......
本文以中国上证A股市场为研究对象,选取2015年上证50股指期货的开展该自然实验,运用事件分析法研究卖空机制通过投资者非持续性过......
本文以1998—2018年A股面板数据为研究样本,使用投资组合分析方法和Fama-MacBeth横截面回归模型,基于前景理论研究账面损益对特质......
股票的收益与投资风险之间的关系一直以来都是金融学理论研究的核心问题，尤其近年来，针对股票收益是否会因为特质风险而被影响的相关......
金融学理论的核心内容就是风险与收益之间的关系,经典资产定价理论认为资本市场是有效的,投资者可以构建投资组合分散公司特质风险......
内容提要：特质波动是股票价格波动中的主要组成部分，对资产定价、投资决策以及风险传递都具有重要影响。本文以2007-2018年我国沪深A......
