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2019年，全国居民人均可支配收入达到30733元。自1978年改革开放以来居民人均收入年均增长8%以上。2016年年底的中央经济工作会议提出，“房子是用来住的，不是用来炒的”，2018年4月27日人民银行发布《关于规范金融机构资产管理业务的指导意见》。使得通过炒房、购买刚兑型的信托产品实现财富保值增值的目的越来越困难。一方面是居民财富的不断增加另一方面是传统投资渠道受阻致使财富管理行业应运而生，这些年也得到了长足的发展。逐渐形成以证券、基金、银行、保险为主流的财富管理平台。然而传统的财富管理业务同质化严重以产品的代销和收取通道费用为主，权益类产品收到证券市场的波动影响呈现出明显的周期性特点，而信托类产品受到房地产行业的影响原有的“影子银行”也将逐步退出历史舞台。2019年10月，证监会发布《关于做好公开募集证券投资基金投资顾问业务试点工作的通知》，公募基金投资顾问业务试点正式落地。为财富管理转型提供了政策支持。本文重点围绕西方发达国家财富转型之路和国内此次开展的公募基金投顾业务试点进行简要分析。