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我国碳市场和碳金融体系建设正处于起步和探索阶段，对欧盟排放交易体系开展研究，可为我国碳市场建设提供一定借鉴经验。本文综合运用BP结构哭变检验、多元ARMA回归以及DCC—GARCH模型，分析了2010—2016年间欧盟碳市场碳期货价格影响因素以及碳期货价格与其他商品价格之间的联动效应。结果表明：欧债危机、欧盟提出延迟配额拍卖等政治事件均使得欧盟碳期货价格序列出现结构性突变；在2014年延迟拍卖政策公布之前，碳期货价格与电力转换变量之间不存在明显相关性，之后电力转换变量的一期滞后对碳期货价格开始产生显著影响