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摘 要： 不论是在发达国家还是在发展中国家，中小企业在促进科技进步、增加就业、扩大出口等方面，都发挥着不可忽视而且不可替代的作用。目前，大多数中国的中小企业还处于创业与成长阶段，这类企业的创业与发展过程面临着很多带有共性的深层次问题，这些问题构成了中国中小企业发展的严重障碍，束缚了它们创业的步伐，其中融资问题显得尤为突出。因此，解决好中小企业融资问题意义非常重大。
关键词： 中小企业；融资；意义
中小企业是我国国民经济的重要组成部分，在国民经济中占有非常重要的地位，特别是在解决就业和拉动经济增长方面具有不可低估的作用。在我国，中小企业不但在活跃市场、吸纳就业、促进技术创新与出口创汇等方面起着越来越大的作用，而且成为确保竞争机会均等和合理分配经济资源的重要因素。然而，在我国深化改革，加快中小企业发展的过程中影响和制约中小企业发展的问题仍然很多，尤为突出的是融资困难，因此，探索融资困难原因，为解决中小企业融资难提出解决方案，可以更好促进中小企业的发展。
一、中小企业融资难的原因分析
1.中小企业自身原因
（1）中小企业的内部治理结构上相对落后，大部分是 “家族式管理”；一些企业虽然建立了现代企业制度，但由于无法吸引和留住优秀的管理人才，导致企业发展后劲不足，融资难度加大。
（2）企业规模小，经营品种单一，企业多为市场的追随者和补缺者，难以有大量资金投入产品开发来适应消费者的变化，抵御市场风险的能力较差。
（3）企业财务管理水平低下，报表账簿不完善，经营状况的透明度不够，与投资方存在“信息不对称”问题，投资方很难获得投资必须的信息，或者即使可以得到必需的信息，由于付出的成本过高，从而使投资者止步，产生了金融市场上 “不利选择”的现象。而且在信息流由融资方流向投资方的过程中，会受到各种噪音（比如中小企业整体信用水平低等）的影响，使得传递的信息在到达目的地的时候失真，影响投资方做出正确的选择。
2.外部客观因素的制约
（1）长期以来，金融机构的服务对象定位于大型国有企业，在20年的改革中，随着中小企业崛起，这种状况得到了逐步改善，但是由于金融机构自身的难点，特别是国有银行有着沉重的历史包袱，导致其面对的压力极大。随着时间的推移，巴塞尔协议大限的临近，银行等金融机构从自身的角度出发，对中小企业的投资受到了一定的限制。而且目前金融机构的信用评级体系不适合中小企业，从而对中小企业的评价结果也难以符合其真实情况，一些资产优良、有发展前景的企业得不到所需的资金。
（2）中小企业进入资本市场受到严格的限制。一方面，目前中国资本市场进入门槛过高，众多的中小企业难以符合主板市場的上市要求。虽然目前开创了中小企业板块，受到业内人士的好评，但究其发行速度和要求来讲，还是难以满足嗷嗷待哺的中小企业的融资要求。另一方面，由于中国的证券市场处于成长阶段，具有明显的不稳定性，投资者的行为又不规范，政府不得不对证券市场实施严厉的监管。在这种情况下，中小企业要进入证券市场难度大。
（3）缺乏必要的社会担保机构。现阶段中小企业融资难的一个重要原因是社会担保体系不健全，缺乏必要的社会担保机构为中小企业贷款或发行债券提供担保，使得缺乏抵押品并且达不到商业银行发放信用贷款等级的绝大部分中小企业难以得到贷款。
（4）缺乏金融工具。在美国，中小企业管理局就有20几个贷款，商业银行贷款种类也相当多，有针对现金流的贷款，也有一些是针对人的贷款。与之相对比，中国的金融机构就只有有限的金融工具，不能解决中小企业融资难的问题。从实际来讲，中小企业的情况很复杂，不是一刀切就能解决的，得需要相当多的手段。因此，一些新的金融工具是急需的。
二、对策及建议
通过对中小企业融资问题的分析，要缓解我国中小企业融资难的问题，有以下几个方面的对策和建议。
1.健全企业财务管理制度
企业财务管理是企业经营管理中最重要的内容之一，而资金管理是企业财务管理的核心内容。把会计师事务所和中小企业联合起来，让会计师事务所帮助中小企业改善会计、财务。每个中小企业一年交1～ 1.5万的费用就能够得到这样的服务。
2.强化信用观念
信用是市场经济的重要基础，良好的信用关系是企业正常经营与国民经济健康运行的基本保证。改善中小企业信用，对于提升中小企业整体素质和综合竞争力，促进中小企业健康发展具有重要意义。
3.加强健全中小企业融资体系的建设
积极推动对中小企业的经营服务创新和体制机制的创新，我们鼓励和支持银行和金融机构开展工业产权非专利技术和股权等无形资产的质押贷款，开展融资租赁、公司理财、账户托管等多种为中小企业服务的融资业务，建立适合中小企业需求的多层次的金融服务体系，加大授信力度。
4. 强化政府职能， 充分发挥政府在中小企业融资中的重要作用
（1）加强制度建设。加强政府对中小企业的扶持应当从企业立法及有关政策制定方面进行。加强落实《中小企业促进法》等法律法规，使中小企业管理确实走上法律化轨道。同时加强对中小企业银行、基金等金融机构的立法，规范其职责、资金来源、运作方式等，开放和规范民间融资市场，为中小企业拓宽融资渠道提供法律依据。
（2）加强政府职能部门建设。国家发改委下设的中小企业司是我国具体负责协调和指导中小企业工作的政府职能部门。通过加强中央到地方的政府职能部门的建设，在全国范围内形成一个完整的政府指导体系，对特别是中小企业融资难问题的解决。
在中小企业融资渠道单一的现实背景下，要想顺利地融通资金，摆脱融资困境，促进企业的进一步发展，必须要按照现代企业制度的要求，加强中小企业的制度建设，建立健全公司治理结构，打破所有权与经营权高度统一的局面，多渠道地增加企业的资本金，实现投资主体多元化，从而提高企业的信用水平；摒弃基于血缘和亲缘关系的用人机制，减少人才的流失率，充分利用经理人市场来选拔优秀的管理人才，进而完善企业内部治理结构，促进经营决策的科学性；完善监督机制，加大监督的力度，减少信息不对称现象，增强风险防范意识，确保企业财务信息的真实完整。总之，中小企业必须通过提高自身的管理水平来促使企业的各项指标达到金融机构的要求，以便更好地筹集到生产经营所需的资金。
参考文献：
[1] 邱希梅. 对我国中小企业融资问题的思考[J]. 黑龙江对外经贸. 2008（08）
[2] 赵红，侯庆利. 泰安市中小企业融资问题研究[J]. 科技和产业. 2009（07）
[3] 王伯婷. 如何破解中小企业融资难问题[J]. 财经界（学术版）. 2008（01）
[4] 胡春华. 我国中小企业融资问题探讨[J]. 边疆经济与文化. 2005（10）
[5] 谢晨，吴黎明. 中小企业融资问题浅析[J]. 技术与市场. 2007（05）
关键词： 中小企业；融资；意义
中小企业是我国国民经济的重要组成部分，在国民经济中占有非常重要的地位，特别是在解决就业和拉动经济增长方面具有不可低估的作用。在我国，中小企业不但在活跃市场、吸纳就业、促进技术创新与出口创汇等方面起着越来越大的作用，而且成为确保竞争机会均等和合理分配经济资源的重要因素。然而，在我国深化改革，加快中小企业发展的过程中影响和制约中小企业发展的问题仍然很多，尤为突出的是融资困难，因此，探索融资困难原因，为解决中小企业融资难提出解决方案，可以更好促进中小企业的发展。
一、中小企业融资难的原因分析
1.中小企业自身原因
（1）中小企业的内部治理结构上相对落后，大部分是 “家族式管理”；一些企业虽然建立了现代企业制度，但由于无法吸引和留住优秀的管理人才，导致企业发展后劲不足，融资难度加大。
（2）企业规模小，经营品种单一，企业多为市场的追随者和补缺者，难以有大量资金投入产品开发来适应消费者的变化，抵御市场风险的能力较差。
（3）企业财务管理水平低下，报表账簿不完善，经营状况的透明度不够，与投资方存在“信息不对称”问题，投资方很难获得投资必须的信息，或者即使可以得到必需的信息，由于付出的成本过高，从而使投资者止步，产生了金融市场上 “不利选择”的现象。而且在信息流由融资方流向投资方的过程中，会受到各种噪音（比如中小企业整体信用水平低等）的影响，使得传递的信息在到达目的地的时候失真，影响投资方做出正确的选择。
2.外部客观因素的制约
（1）长期以来，金融机构的服务对象定位于大型国有企业，在20年的改革中，随着中小企业崛起，这种状况得到了逐步改善，但是由于金融机构自身的难点，特别是国有银行有着沉重的历史包袱，导致其面对的压力极大。随着时间的推移，巴塞尔协议大限的临近，银行等金融机构从自身的角度出发，对中小企业的投资受到了一定的限制。而且目前金融机构的信用评级体系不适合中小企业，从而对中小企业的评价结果也难以符合其真实情况，一些资产优良、有发展前景的企业得不到所需的资金。
（2）中小企业进入资本市场受到严格的限制。一方面，目前中国资本市场进入门槛过高，众多的中小企业难以符合主板市場的上市要求。虽然目前开创了中小企业板块，受到业内人士的好评，但究其发行速度和要求来讲，还是难以满足嗷嗷待哺的中小企业的融资要求。另一方面，由于中国的证券市场处于成长阶段，具有明显的不稳定性，投资者的行为又不规范，政府不得不对证券市场实施严厉的监管。在这种情况下，中小企业要进入证券市场难度大。
（3）缺乏必要的社会担保机构。现阶段中小企业融资难的一个重要原因是社会担保体系不健全，缺乏必要的社会担保机构为中小企业贷款或发行债券提供担保，使得缺乏抵押品并且达不到商业银行发放信用贷款等级的绝大部分中小企业难以得到贷款。
（4）缺乏金融工具。在美国，中小企业管理局就有20几个贷款，商业银行贷款种类也相当多，有针对现金流的贷款，也有一些是针对人的贷款。与之相对比，中国的金融机构就只有有限的金融工具，不能解决中小企业融资难的问题。从实际来讲，中小企业的情况很复杂，不是一刀切就能解决的，得需要相当多的手段。因此，一些新的金融工具是急需的。
二、对策及建议
通过对中小企业融资问题的分析，要缓解我国中小企业融资难的问题，有以下几个方面的对策和建议。
1.健全企业财务管理制度
企业财务管理是企业经营管理中最重要的内容之一，而资金管理是企业财务管理的核心内容。把会计师事务所和中小企业联合起来，让会计师事务所帮助中小企业改善会计、财务。每个中小企业一年交1～ 1.5万的费用就能够得到这样的服务。
2.强化信用观念
信用是市场经济的重要基础，良好的信用关系是企业正常经营与国民经济健康运行的基本保证。改善中小企业信用，对于提升中小企业整体素质和综合竞争力，促进中小企业健康发展具有重要意义。
3.加强健全中小企业融资体系的建设
积极推动对中小企业的经营服务创新和体制机制的创新，我们鼓励和支持银行和金融机构开展工业产权非专利技术和股权等无形资产的质押贷款，开展融资租赁、公司理财、账户托管等多种为中小企业服务的融资业务，建立适合中小企业需求的多层次的金融服务体系，加大授信力度。
4. 强化政府职能， 充分发挥政府在中小企业融资中的重要作用
（1）加强制度建设。加强政府对中小企业的扶持应当从企业立法及有关政策制定方面进行。加强落实《中小企业促进法》等法律法规，使中小企业管理确实走上法律化轨道。同时加强对中小企业银行、基金等金融机构的立法，规范其职责、资金来源、运作方式等，开放和规范民间融资市场，为中小企业拓宽融资渠道提供法律依据。
（2）加强政府职能部门建设。国家发改委下设的中小企业司是我国具体负责协调和指导中小企业工作的政府职能部门。通过加强中央到地方的政府职能部门的建设，在全国范围内形成一个完整的政府指导体系，对特别是中小企业融资难问题的解决。
在中小企业融资渠道单一的现实背景下，要想顺利地融通资金，摆脱融资困境，促进企业的进一步发展，必须要按照现代企业制度的要求，加强中小企业的制度建设，建立健全公司治理结构，打破所有权与经营权高度统一的局面，多渠道地增加企业的资本金，实现投资主体多元化，从而提高企业的信用水平；摒弃基于血缘和亲缘关系的用人机制，减少人才的流失率，充分利用经理人市场来选拔优秀的管理人才，进而完善企业内部治理结构，促进经营决策的科学性；完善监督机制，加大监督的力度，减少信息不对称现象，增强风险防范意识，确保企业财务信息的真实完整。总之，中小企业必须通过提高自身的管理水平来促使企业的各项指标达到金融机构的要求，以便更好地筹集到生产经营所需的资金。
参考文献：
[1] 邱希梅. 对我国中小企业融资问题的思考[J]. 黑龙江对外经贸. 2008（08）
[2] 赵红，侯庆利. 泰安市中小企业融资问题研究[J]. 科技和产业. 2009（07）
[3] 王伯婷. 如何破解中小企业融资难问题[J]. 财经界（学术版）. 2008（01）
[4] 胡春华. 我国中小企业融资问题探讨[J]. 边疆经济与文化. 2005（10）
[5] 谢晨，吴黎明. 中小企业融资问题浅析[J]. 技术与市场. 2007（05）