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期权定价理论一直都是金融数学研究的核心问题之一，与投资组合理论、资本资产定价理论、市场有效性理论及行为金融学一起，构成现代金融学的五大理论模块。早在1973年，Black和Scholes就建立了著名的期权定价模型——Black-Scholes模型，此后期权定价理论得到迅猛发展。当前，除了国际金融衍生市场上人们所熟知的欧式期权和美式期权之外，还涌现了大量由标准期权变化、组合、派生出的新型期权；而普通的欧式期权因具备期权最基本特质，其研究成果能够为探讨其他类型期权的定价打下理论基础。
本文着眼于以多个风险资产为原生资产的欧式期权，首先论述了在连续交易模式和扩散过程条件下其价格可以分解成两个直观的部分：由套利定价方法得出的X0和一个与证券组合不相关的风险П0。即使在不完备市场中，应用此分解也可以分析不同风险来源对期权最终价格的影响。
同时，考虑到衍生证券价值所依赖的标的变量和利率的变量往往是一些具有不确定性变化特征的随机过程，在随机利率模型下研究衍生证券定价问题符合实际需要。本文在比较了几种利率模型的特点后最终选出Vasicek随机利率模型，将普通欧式期权中利率为常数的条件转变为利率为满足Vasicek模型条件的扩散过程，通过两种两值期权的组合得出Vasicek随机利率模型下欧式期权价值的显式解。
最后，通过将依赖于多种风险资产抽象为仅依赖于两种风险资产的方式简化模型，运用衍生证券定价的一般方法求出Vasicek随机利率模型下两种风险资产为原生资产欧式期权的价值显示解，得出期权价格分解的具体形式。在此基础上，本文运用MATLAB软件对期权价格的运动轨迹进行模拟，为对模型进行实证研究打下基础。