公共风险视角下的财政风险研究

• 作 者: 冯仰波
• 机 构: 南京大学
• 出 处: 南京大学
• 发表日期: 2006年期
• 关键词: 财政制度 公共风险理论 管理控制

传统的财政风险理论主要是从财政系统内部出发来研究财政风险问题，往往是就财政论财政，对影响财政风险的外生因素关注不多。实际上财政风险同时具有内生性和外生性的特点，明确内生性财政风险和外生性财政风险两者之间的关系以及各自对财政风险的影响，对于从根本上降低财政风险，构建防范与化解财政风险的总体思路无疑有着重要的指导意义。　　本文从公共风险的角度（即外生因素）出发，引入制度因素，来研究我国的财政风险问题。文章的第一部分，主要是对影响我国财政风险的内外生因素进行比较分析，在得出外生因素对我国财政风险影响更大的结论的基础上，说明了从公共风险（即外生因素）的角度出发来研究我国的财政风险问题是一种可行而有效的思路。文章的第二部分主要研究了公共风险与财政风险的关系。运用制度变迁的相关理论发现，财政风险属于一种“兜底”风险（边际风险），是政府干预公共风险的一种结果，而政府化解公共风险的原因则是制度变迁过程中形成的一种制度安排。政府“兜底”的多少，抑或财政风险的大小与一定历史条件下的公共风险密切相关，而公共风险则与整个社会的制度安排以及制度变迁的快慢有关。文章的第三部分，分析了我国财政风险的制度特征，认为“风险大锅饭”是我国财政风险不断积聚和扩大的制度根源。文章的第四部分构建了一个包括六个制度变量在内的财政风险影响模型对我国财政风险进行实证分析，研究的结果表明，国有化率和财政分权指数对我国财政风险的影响最大。　　本文的基本结论是:防范与化解财政风险应当从控制公共风险入手，进行经济体制和政治体制的变革和创新，打破“风险大锅饭”是从根本上较低我国财政风险的关键，而国企改革和财政分权改革在这场制度变革中具有更为重要的意义。