论文部分内容阅读
随着经济全球化发展，FDI不仅仅发挥着弥补东道国资金缺口、增加就业的作用，更要的是其通过技术溢出对东道国的创新乃至经济发展的作用。现如今，中国已成为世界上吸引外资最多的国家之一，外资对中国的影响越来越重要。学术界对于外资引入效果的研究也越来越多，有关“以市场换技术”的争论逐渐增多。FDI的引入是否对中国产生了积极影响？其技术溢出是否带来了中国的R&D能力的提升？其提升作用是否存在地区差异性？
本文首先对有关FDI溢出效应的研究进行了文献综述，发现有关研究结论并不一致。在理论上大都支持溢出效应为正的结论，但实证分析结果却存在很大差异。大部分研究都关注FDI对东道国经济发展的影响，并运用全要素生产率或人均GDP来测算FDI的溢出效应。本文认为FDI的技术溢出最重要的是对东道国R&D能力的影响，也是“以市场换技术”的目的，并以此为研究主题进行全文分析。
就FDI对东道国R&D能力的溢出机制进行微观分析，并总结归纳为三种传导途径，分别为：模仿、竞争-R&D传导、关联-R&D传导以及人员流动-R&D传导。接着本文从这几种传导方式出发，进一步指出了影响FDI对R&D能力溢出的四种东道国因素：经济发展水平、人力资本水平、金融市场效率和经济开放度。
接着利用1998-2008年中国30个省市自治区的面板数据，对FDI的R&D溢出效应进行实证检验，发现FDI总体上对中国创新能力具有积极影响，但区域差别极大。次级样本的分组检验结果表示，当经济发展水平、人力资本水平、金融市场效率和经济开放度不同时，FDI引致的R&D溢出效应存在较大差异。在此基础上，本文认为门槛效应的存在是造成地区差异性的原因，并从以上四个方面进行具体分析，通过建立因素连乘模型测算其相应的门槛水平。即当一个地区的某因素跨过了门槛水平时，FDI存在R&D溢出效应。而未跨过门槛值时，FDI的R&D溢出效应不明显。实证结果显示，人力资本水平不高和金融市场效率偏低是中国吸收FDI创新技术溢出的重要瓶颈，大多数地区尚未跨过门槛水平。而在经济发展水平和经济开放度两方面表现较好，中国大部分区域的相应特质超过了门槛水平。
在相关的理论分析和实证检验的基础上，提出可行的政策建议，包括提高引资数量和质量、优化投资环境、加大R&D投入、提高人力资本水平以及区域性政策调整五个方面。