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假定风险资产价格服从均值回复的指数OU过程（Schwartz模型），而索赔服从带漂移的随机布朗运动，利用随机控制原理分别探讨了幂效用和指数效用保险人的最优再保险与投资策略，并运用数值算例模拟了设定条件下均值回复速率与最优投资策略的关系．结果表明，在含有均值回复特性的市场环境中，最优策略不仅依赖于时间和财富的瞬时绝对量，还依赖于风险资产的现货价格对均值的偏离水平．资产价格的可预测性要求决策者要判断市场发展的不同阶段，针对市场趋势制定不同的投资策略．