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[摘要]改革开放30多年来，我国的金融机构改革取得了很大的成就。然而，随着金融市场的发展，金融机构在发展的过程中也不断地出现了一系列的问题，这些问题亟需得到解决。本文从改革开放以来我国的金融机构改革的成就出发，进一步指出当今时代下我国金融机构改革怕面临的问题，在充分反思的条件下，对我国金融机构未来的改革提出展望。
[关键词]金融机构 改革 反思与展望
一、改革开放以来我国金融机构改革的成就
改革开放30多年来，我国的金融机构改革取得了很大的成就，有要体现在以下四个方面：
(一)市场化运行机制逐步健全
改革开放30多年来，我国金融机构的市场化运行机制得到逐步的健全与完善，这主要体现在两个方面：
1、组织结构的多元化在很大程度上有利于市场的充分竞争。在金融市场上，公平的竞争是金融市场得以有效运用的原则与准则。因此，在此条件下，如果金融市场要获得很好的发展，那么就必须展开充分的竞争。随着改革开放的进行，我国的金融机构的组织结构呈现多元化发展，这种多元化将充分有利于市场的充分竞争；
2、机构的股权与内部治理情况得到非常好的完善。我国逐步采取了分业管理的方式进行管理，在这样的情况下，证监会、银监会、保监会等各类金融监管机构得以建立，使得金融市场朝着更加有效的方向前进。
(二)金融机构资产质量持续改善
自从2002年开始，我国的金融机构进一步加强了改革的力度，相关管理部门与机构通过财务重组、引入战略投资者等方式与措施，充分地提高了金融机构的资本利用率与充足率，并进一步改善了我国金融机构的资产质量。因此，到2007年底，我国银行业的金融机构的平均资本充足率达到了国际的标准与要求，使得我国金融机构的竞争力得到进一步的提升。
(三)金融机构组织体系日臻完善
自从改革开放以来，我国对金融机构的组织体系一共进行了三次大的方面的调整，这三个阶段主要可以分为：
1、加快建立其他相关的各类的金融监管管理机构，由此结束了中国人民银行对金融市场进行统筹管理的书面，使得中国人民银行更加专注地执行作为中央银行职能；通过分类的金融机构的建立过程，进一步满足了商品经济发展的需求；
2、第二个阶段，我国的金融机构实现了将商务性业务与政策性业务进一步分离的重要举措，使得我国的国有银行向商业银行转变；
3、在第三个阶段，我国进一步对商业银行进行改造，推动我国国有的商业银行向股份制发展，而这个过程进一步使得我国的银行体系更加符合国际的标准与要求，金融机构组织体系得到进一步的完善。
(四)金融机构的产品创新与服务能力进一步提升
改革开放三十年以来，我国金融机构的产品创新与服务能力都得到了进一步的提高。就该方面，主要体现在两个方面的内容：
1、产品创新快速推进。随着我国金融体制机制以及国内金融机构监管体制的不断完善，我国金融机构进行产品创新的能力得到极大的增强，使得我国的金融创新产品进一步得到丰富；
2、金融机构的营销模式创新能力提升。随着我国金融市场竞争的激烈，使得很多金融机构的营销模式开始发生很大的变化，并呈现出多种方式。
二、当前我国金融机构存在的主要问题
虽然改革开放以来，我国的金融机构发展取得了较大的成就，但是随着经济的不断发展，我国金融机构在改革过程中进一步暴露出新的问题，这主要体现在两个方面：国际竞争力的不足以及组织体系的结构性缺陷。
(一)国际竞争力的不足
经过几十年的发展，我国国有商业银行等金融机构经过一系列的改造、改革等，各自的盈利能力有了极大的提升，甚至我国银行业中数个银行的整体效益达到与世界前10大银行的综合效益相关不大的程度。然而，这只是数字上的比较，从整体上来说，我国银行业的效益的获得是在未充分竞争的条件下，通过封闭的、存贷利差大的方式取得的。
就目前而言，影响我国金融机构国际竞争力的最为主要的因素主要包括以下四个方面：
1、金融机构治理的缺陷；
2、金融机构经营模式缺乏竞争力；
3、金融机构的风险控制能力较低；
4、金融机构的创新能力不足。
由此可以看出，目前我国几个较大的国有银行与世界一流的金融机构相比，仍然存在着极大的差距，因此，必须对目前我国几个较大的国有银行进行进一步的改革与改造；然而，又由于我国的金融业仍然处于较为初级的发展阶段，几大银行的国家竞争力较低，那么必须在改革与改造的过程中借助政府的支持来完成，否则在短期内很难进入国际性的大银行的行列中。
(二)金融组织体系的结构性缺陷
目前，我国的金融机构的组织体系还存在着非常大的结构性的缺陷，这主要可以体现在以下两个方面：
1、农村、中小企业的金融服务体系尚不健全。一方面，我国国有四大银行在股份制改造的过程中，不断地减少在农村的网点与分支机构，这使得我国农村金融市场中的金融服务大大减少；与此同时，又由于在该金融市场中，资本的进入被严格地控制，这导致我国的民营资本很难以进入金融机构；并且，虽然农村信用社是农村金融市场中的主要力量，但是由于农村信用社自身在运营、治理等方面还存在着很多仍然没有得到解决的问题，使得农村的金融市场服务体系不健康；另一方面，由于我国缺少专门为中小企业提供金融服务的金融机构，这使得我国中小融资难的问题不能够得到切实有效地解决。
2、证券业、保险业的整体规模较小。在很长的时间内，我国没有将直接融资作为发展的主导，而是将间接融资作为中国金融体系发展的主导，因此，这导致我国证券业的规模较小；与此同时，我国的证券行业的市场集中度并不高，并且市场的有效份额也相对较为分散，而这种分散化、小型化的证券行业状态，很难能够与国际化的大型化的投行展开充分地竞争，总体上来说，影响了我国证券业、保险业的进一步发展。
三、我国金融机构改革的趋势
目前，我国的金融机构改革仍然存在着较大的问题。而这种问题势必影响我国金融机构的改革的方向；与此同时，受到08年经济危机的影响，我国金融机构的改革也面临着新的趋势。我国金融机构改革的趋势主要包括以下四个方面：
(一)金融调控的巨大挑战
自从2008年美国次贷危机导致全球性经济危机以来，我国就开始着手进行宏观调整。而对于金融市场而言，由于受到经济危机的影响，我国的金融调控也压力巨大。
与此同时，目前的通货膨胀也对金融调控产生了巨大的压力，影响着我国金融机构的改革。在这种背景下，我国金融机构的下一步改革主要体现在以下四个方面：
1、一是降低国民储蓄率。银行业应该根据政府储蓄、企业储蓄和居民储蓄的不同情况，分别对储蓄率进行不同程度的调控；
2、降低对于外部需求的依赖，加强对内需主导增长的促进；
3、应该客观看待对外直接投资；
4、放松对某些行业的管制，进一步打破垄断行业的进入壁垒，并鼓励服务业等行业的进一步发展。
(二)金融监管协调机制紧迫
目前，在分业监管的原则下，分业监管已经开始影响到我国金融机构的改革创新与发展。这主要体现在两个方面：
1、根据有关政策的规定，银行、保险、证券、信托、租借等一些行业开始走以分业经营下通过金融控股公司形式实现混业经营的间接道路，其中包括中信集团、平安集团等；
2、由于我国长期实行分业监管的体制，证监会、银监会、保监会等不同的金融监管部门之间的协调的成本极大的上升，这是因此分业监管的事实以割裂了统一的市场，影响了整体市场的运行。
(三)次贷危机对金融创新影响深远
美国的次贷危机对我国的金融创新产生的非常长远的影响。这是因为，美国的次贷危机使债券市场出现大幅度的震荡，债券的价格出现大幅下跌，很多的金融机构纷纷倒闭。虽然世界上各大国家都在进行补救，但是其影响力仍然尚未结束，这必然对我 国的金融机构改革创新产生极大的影响。
参考文献
[1]巴曙松，华中炜．当前金融改革进展及趋势[J]．今日中国论坛．2008．(Z1)．
[2]周正庆．金融改革要解决五大关键问题[J]．中国人大．2007．(01)．
[3]唐旭．关于金融机构改革的思考与前瞻[J]．财经科学，2008．(10)．
[4]乔新生．如何看待我国金融机构改革[J]．决策与信息(财经观察)2008．(01)．
作者简介：徐元新(1972-)，男，汉族，河南省罗山县人，经济师，现供职于中信银行总行风险管理部，研究方向：金融投资。
[关键词]金融机构 改革 反思与展望
一、改革开放以来我国金融机构改革的成就
改革开放30多年来，我国的金融机构改革取得了很大的成就，有要体现在以下四个方面：
(一)市场化运行机制逐步健全
改革开放30多年来，我国金融机构的市场化运行机制得到逐步的健全与完善，这主要体现在两个方面：
1、组织结构的多元化在很大程度上有利于市场的充分竞争。在金融市场上，公平的竞争是金融市场得以有效运用的原则与准则。因此，在此条件下，如果金融市场要获得很好的发展，那么就必须展开充分的竞争。随着改革开放的进行，我国的金融机构的组织结构呈现多元化发展，这种多元化将充分有利于市场的充分竞争；
2、机构的股权与内部治理情况得到非常好的完善。我国逐步采取了分业管理的方式进行管理，在这样的情况下，证监会、银监会、保监会等各类金融监管机构得以建立，使得金融市场朝着更加有效的方向前进。
(二)金融机构资产质量持续改善
自从2002年开始，我国的金融机构进一步加强了改革的力度，相关管理部门与机构通过财务重组、引入战略投资者等方式与措施，充分地提高了金融机构的资本利用率与充足率，并进一步改善了我国金融机构的资产质量。因此，到2007年底，我国银行业的金融机构的平均资本充足率达到了国际的标准与要求，使得我国金融机构的竞争力得到进一步的提升。
(三)金融机构组织体系日臻完善
自从改革开放以来，我国对金融机构的组织体系一共进行了三次大的方面的调整，这三个阶段主要可以分为：
1、加快建立其他相关的各类的金融监管管理机构，由此结束了中国人民银行对金融市场进行统筹管理的书面，使得中国人民银行更加专注地执行作为中央银行职能；通过分类的金融机构的建立过程，进一步满足了商品经济发展的需求；
2、第二个阶段，我国的金融机构实现了将商务性业务与政策性业务进一步分离的重要举措，使得我国的国有银行向商业银行转变；
3、在第三个阶段，我国进一步对商业银行进行改造，推动我国国有的商业银行向股份制发展，而这个过程进一步使得我国的银行体系更加符合国际的标准与要求，金融机构组织体系得到进一步的完善。
(四)金融机构的产品创新与服务能力进一步提升
改革开放三十年以来，我国金融机构的产品创新与服务能力都得到了进一步的提高。就该方面，主要体现在两个方面的内容：
1、产品创新快速推进。随着我国金融体制机制以及国内金融机构监管体制的不断完善，我国金融机构进行产品创新的能力得到极大的增强，使得我国的金融创新产品进一步得到丰富；
2、金融机构的营销模式创新能力提升。随着我国金融市场竞争的激烈，使得很多金融机构的营销模式开始发生很大的变化，并呈现出多种方式。
二、当前我国金融机构存在的主要问题
虽然改革开放以来，我国的金融机构发展取得了较大的成就，但是随着经济的不断发展，我国金融机构在改革过程中进一步暴露出新的问题，这主要体现在两个方面：国际竞争力的不足以及组织体系的结构性缺陷。
(一)国际竞争力的不足
经过几十年的发展，我国国有商业银行等金融机构经过一系列的改造、改革等，各自的盈利能力有了极大的提升，甚至我国银行业中数个银行的整体效益达到与世界前10大银行的综合效益相关不大的程度。然而，这只是数字上的比较，从整体上来说，我国银行业的效益的获得是在未充分竞争的条件下，通过封闭的、存贷利差大的方式取得的。
就目前而言，影响我国金融机构国际竞争力的最为主要的因素主要包括以下四个方面：
1、金融机构治理的缺陷；
2、金融机构经营模式缺乏竞争力；
3、金融机构的风险控制能力较低；
4、金融机构的创新能力不足。
由此可以看出，目前我国几个较大的国有银行与世界一流的金融机构相比，仍然存在着极大的差距，因此，必须对目前我国几个较大的国有银行进行进一步的改革与改造；然而，又由于我国的金融业仍然处于较为初级的发展阶段，几大银行的国家竞争力较低，那么必须在改革与改造的过程中借助政府的支持来完成，否则在短期内很难进入国际性的大银行的行列中。
(二)金融组织体系的结构性缺陷
目前，我国的金融机构的组织体系还存在着非常大的结构性的缺陷，这主要可以体现在以下两个方面：
1、农村、中小企业的金融服务体系尚不健全。一方面，我国国有四大银行在股份制改造的过程中，不断地减少在农村的网点与分支机构，这使得我国农村金融市场中的金融服务大大减少；与此同时，又由于在该金融市场中，资本的进入被严格地控制，这导致我国的民营资本很难以进入金融机构；并且，虽然农村信用社是农村金融市场中的主要力量，但是由于农村信用社自身在运营、治理等方面还存在着很多仍然没有得到解决的问题，使得农村的金融市场服务体系不健康；另一方面，由于我国缺少专门为中小企业提供金融服务的金融机构，这使得我国中小融资难的问题不能够得到切实有效地解决。
2、证券业、保险业的整体规模较小。在很长的时间内，我国没有将直接融资作为发展的主导，而是将间接融资作为中国金融体系发展的主导，因此，这导致我国证券业的规模较小；与此同时，我国的证券行业的市场集中度并不高，并且市场的有效份额也相对较为分散，而这种分散化、小型化的证券行业状态，很难能够与国际化的大型化的投行展开充分地竞争，总体上来说，影响了我国证券业、保险业的进一步发展。
三、我国金融机构改革的趋势
目前，我国的金融机构改革仍然存在着较大的问题。而这种问题势必影响我国金融机构的改革的方向；与此同时，受到08年经济危机的影响，我国金融机构的改革也面临着新的趋势。我国金融机构改革的趋势主要包括以下四个方面：
(一)金融调控的巨大挑战
自从2008年美国次贷危机导致全球性经济危机以来，我国就开始着手进行宏观调整。而对于金融市场而言，由于受到经济危机的影响，我国的金融调控也压力巨大。
与此同时，目前的通货膨胀也对金融调控产生了巨大的压力，影响着我国金融机构的改革。在这种背景下，我国金融机构的下一步改革主要体现在以下四个方面：
1、一是降低国民储蓄率。银行业应该根据政府储蓄、企业储蓄和居民储蓄的不同情况，分别对储蓄率进行不同程度的调控；
2、降低对于外部需求的依赖，加强对内需主导增长的促进；
3、应该客观看待对外直接投资；
4、放松对某些行业的管制，进一步打破垄断行业的进入壁垒，并鼓励服务业等行业的进一步发展。
(二)金融监管协调机制紧迫
目前，在分业监管的原则下，分业监管已经开始影响到我国金融机构的改革创新与发展。这主要体现在两个方面：
1、根据有关政策的规定，银行、保险、证券、信托、租借等一些行业开始走以分业经营下通过金融控股公司形式实现混业经营的间接道路，其中包括中信集团、平安集团等；
2、由于我国长期实行分业监管的体制，证监会、银监会、保监会等不同的金融监管部门之间的协调的成本极大的上升，这是因此分业监管的事实以割裂了统一的市场，影响了整体市场的运行。
(三)次贷危机对金融创新影响深远
美国的次贷危机对我国的金融创新产生的非常长远的影响。这是因为，美国的次贷危机使债券市场出现大幅度的震荡，债券的价格出现大幅下跌，很多的金融机构纷纷倒闭。虽然世界上各大国家都在进行补救，但是其影响力仍然尚未结束，这必然对我 国的金融机构改革创新产生极大的影响。
参考文献
[1]巴曙松，华中炜．当前金融改革进展及趋势[J]．今日中国论坛．2008．(Z1)．
[2]周正庆．金融改革要解决五大关键问题[J]．中国人大．2007．(01)．
[3]唐旭．关于金融机构改革的思考与前瞻[J]．财经科学，2008．(10)．
[4]乔新生．如何看待我国金融机构改革[J]．决策与信息(财经观察)2008．(01)．
作者简介：徐元新(1972-)，男，汉族，河南省罗山县人，经济师，现供职于中信银行总行风险管理部，研究方向：金融投资。