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中国渐进式的经济转型拉动了经济的快速增长，其原因之一就是商业银行信贷有效增强了政府宏观调控能力，并为个人消费和企业发展提供了有力的资金支持。本文利用中国经济转型数据，通过协整分析发现商业银行信贷每增长1％促进了中国经济增长0.7个百分点，商业银行体制的制度变迁也促进了中国经济增长，促进效应为0.18，通过因果检验发现银行信贷是引起经济增长变化的Granger原因，因此商业银行信贷是促进中国经济增长最主要的资金来源。但是从计划经济向市场经济转型的过程中，商业银行承担了较多的社会经济转型成本，如2003年商业银行不良信贷比例达到26％，因此信用风险是当前中国经济转型时期面临的最主要的金融风险。在外资银行全面进军中国市场和商业银行进行渐进式变革的双重背景下，建立适合中国经济转型的商业银行信用风险管理体系成为促进商业银行发展的主要途径。 文献回顾的结果表明:现有文献主要集中于介绍国外信用风险度量模型的演变和对中国商业银行信用风险进行实证分析，并且在巴塞尔协议分析框架内构建中国商业银行内部评级法，忽略了中国经济转型时期的宏观经济体制背景。国内研究在数据期限、模型设定等方面与国外信用风险度量模型都不适应，缺乏适合中国经济转型的商业银行内部评级法的分析框架，这就成为本文研究的出发点。 基于研究的目的，本文提出三个问题:第一个问题是中国经济转型时期商业银行信用风险产生的原因和特征是什么？第二个问题是对比现有的国外先进银行信用风险管理体系，我国商业银行信用风险管理体系的现状和差距是什么？第三个问题是如何构建中国经济转型时期商业银行的信用风险管理体系？ 首先经济转型理论分析显示经济转型时期中国银行体制由专一的银行体系向建立商业银行体制转变，信贷资金管理体制也从高度集中的计划指标管理向商业银行信用管理体制转型，使商业银行信用风险呈现出系统性、主体多元化和体制性等特征。而且由经济转型带来的国有企业的内在缺陷、集中的国家金融体制、信用环境的法律制约、商业银行内在脆弱性和微观经济主体产权不明晰等因素提高了中国商业银行的信用风险。 同时，与国际银行信用风险管理的现状和演进趋势相比，经济转型时期我国商业银行信用风险管理水平停留在较低层次，即非系统化的信用风险管理，无论在信用风险管理理念和管理体制问题上，还是在内部评级法的分析框架、数据库、指标选取和适用性等方面都存在不足之处，严重影响了商业银行信用风险管理的水平。 接着基于内部评级法是商业银行信用风险管理的核心，结合中国经济转型的现状，构建了商业银行内部评级法的分析框架，采用逐步逼近法，从宏观、中观和微观三种角度，寻找风险识别的方法，形成信用风险识别→信用风险计量（指标、模型）→信用风险预警（指标、模型）的分析思路。并且运用我国商业银行积累的数据进行了宏观、中观分析和实证研究，进行风险计量与预警。同时以借款人、贷款方案、贷款投向和风险控制四个要素构建了个人信贷信用评分指标体系。考虑到中国经济转型时期无法获得一些重要的定量指标，我们构建了包括基于专家判断法的评分卡模型和Logistic定量模型在内的个人信贷信用评分最终模型，利用商业银行的个人信贷数据进行了实证研究。 最后针对中国渐进式经济转型的现实，提出了提高商业银行信用风险管理水平的政策建议，并且指出了今后的进一步研究方向。