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中国社会经济正在发生着伟大而深刻的变革。我国财税金融体制经历了从计划经济到市场经济的转变，而今农村金融改革问题更是当前中国理论探讨和实践探索最热点的领域之一。本文在前人研究的基础上，结合相关的调查统计数据，对农村金融问题进行了研究。从整体框架看，本文主要在微观层面上集中探讨我国农村金融问题。 首先，基于经济效率视角，本文在随机前沿分析(SFA)的框架下，分别研究了融资约束条件下的中国农业生产效率和农村自营工商业经营效率问题。实证研究表明，我国经济中等发展地区（黑龙江、湖南和云南三省的样本）农村，在融资约束条件下的平均农业生产效率只有65％，即融资约束使得农业生产效率损失高达三成以上;农村自营工商业经营效率平均约为81％，融资约束导致的投资效率损失也将近20％。对融资约束影响因素和深层次原因的研究，发现农户的融资渠道对融资约束程度及其不确定性有着重要影响。在缓解融资约束问题方面，民间金融（亲友借款和供应商赊账）比正规金融（信用社、银行贷款）所起的作用更加明显;在生产投资中，农户家庭的内部融资比外部融资更能减少融资约束的不确定性。进一步研究发现，社会资本（社会网络关系）在农村信贷市场中起着重要作用，它能够显著提高获得贷款的可能性和改善农户生产经营效率。 然后，本文基于需求可识别模型，测算了农户受到的融资约束程度，并估算了融资约束程度对农户家庭收入、消费和资产的边际影响。研究发现，农户在生产方面的农业生产和个体工商业经营，以及消费方面的住房、教育、医疗等领域对资金需求最为迫切。实证结果表明，农户受到融资约束的平均程度是14.4％，融资约束对农户家庭收入、消费和资产存在显著负向影响，融资约束程度每增加1个百分点，家庭平均收入、消费和资产分别减少61.42元、55.77元和35.01元。 最后，本文对农户普遍受到融资约束的原因进行了分析，发现:农村信贷市场的资金供给方因信息不对称而面临道德风险问题，这使得普通投资者为控制风险而坚持贷款需要抵押物或担保，而抵押物或担保资源是农户最为缺乏的。随后，为了研究贷款合约中抵押物的替代机制，本文改进了一般委托代理模型，引入了监督和声誉机制，然后分析比较了亲友关系借款、民间金融组织借款和正规金融机构借款等融资渠道的监督和声誉机制运行效率。结果表明，现有的正规金融机构缺乏监督和声誉机制的比较优势;民间金融组织因需要全部自有资本运营，资本需要的回报率较高，所以对民营资本监督效率也有更高要求;而内生于社会网络关系内部的亲友关系借贷，能够充分有效实施监督和声誉机制，明显改善农村融资状况。因此，农村金融改革需要逐步从国家外生主导模式向民间内生成长模式转变，充分发挥民营资本和各类新型农村经济合作组织的作用。