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农村经济的发展与繁荣是中国实现现代化的必要条件，是中国跨入现代社会的必备条件。农村金融对农村经济发展的作用，正如现代金融业对现代工商业发展的作用一样，是不可或缺的。农村信贷是农村金融的重要组成内容，是增加农村资本投入、促进资本形成的重要渠道。当前我国农村信贷业发展滞后，资金供给能力较小、服务水平较低，农户望贷兴叹，多元化的金融需求也得不到满足。农村信贷的供给远远不能满足农村经济发展所产生的信贷需求，制约了农村经济的发展。
尽管近年来许多学者对中国农村信贷问题进行了研究，也从不同的角度指出了市场绩效低下的原因，本文试图将前人的研究综合在一个理论分析框架中，解释当前中国农村信贷供需矛盾更为深层次的原因，并从中得出切实有益于中国农村信贷制度改革的启示。
本文通过对经典文献中金融与经济增长理论的回顾和挖掘，提出本文的分析思路。而具体的理论分析则借鉴经典的产业组织理论中的结构-行为-绩效的SCP分析，结合中国农村信贷管制抑制性的特点，建立了RSCP分析框架。分析框架认为：市场结构组织行为对市场绩效影响显著，政府管制对市场结构和组织行为具有直接的影响，而组织行为和市场绩效对市场结构和管制政策具有反向作用。借助上述分析框架，本文对农村信贷市场结构、组织行为和政府管制分别进行了探索，分析了关联性影响，指出中国农村信贷市场绩效低的根本原因在于政府长期性的行政性、抑制型管制，农村信贷市场发育滞后，市场结构、市场行为不适应农村金融需求，并在研究的最后部分提出相应的产业组织政策。
本文共分为九章。第一章导言，提出市场绩效的评价标准，指出农村信贷市场绩效低下的问题，阐述研究的目的和意义，介绍研究思路及方法。第二章是理论回顾，对本文中的相关概念进行界定，并进行文献综述，为分析框架的提出准备理论依据。第三章分析中国农村信贷市场管制要素，提出了本研究的理论分析框架：政府管制-市场结构-组织行为-市场绩效(RSCP)。第四章对农村信贷市场结构进行考察，分别从供给主体和需求主体的角度对农村信贷市场进行了剖析，通过市场集中度、产品差别、进入壁垒的测度描述，分析了信贷市场结构的特点、问题及对绩效的影响。第五章是农村信贷组织行为分析，分别从信贷利率、非价格行为、组织调整三方面考察组织行为，分析信贷组织行为对市场结构和绩效的影响。第六章对中国农村信贷的政府管制制度变迁进行了考察，分析了农村信贷主要管制的现状、变化和特征，指出现行管制政策的缺陷及其对市场行为、结构和绩效的影响。第七章是农村信贷支农的实证分析，主要就农村信贷对经济增长的影响进行计量分析，比较了农村金融机构的信贷支农情况以及绩效差异，并从管制、结构、行为的角度进行分析验证。第八章是农村信贷产业政策分析，提出政策建议。第九章是结论与讨论。本文的主要结论包括：
第一，评价市场绩效的主要包括四个方面：资源配置效率、技术进步效率、产业组织的技术效率以及是否存在X非效率。我国农村信贷资源配置效率低在宏观上主要表现为：一方面信贷支农供给不足，农民贷款困难重重。另一方面，农村资金外流严重，资金供求矛盾尖锐。信贷市场绩效率低还表现在微观层面：农村信贷产品的技术进步效率低、农村信贷组织的技术效率停滞不前、农村信贷组织存在明显的X非效率。
第二，农村信贷市场结构的研究表明，农村信贷供给不足有两个方面的初步原因：一是进入壁垒高，信贷供给主体集中度过高，农村信用社处于垄断供应地位，农户等农村需求主体处于别无选择的尴尬境地；二是供给主体对信贷产品缺少创新动力和责任，信贷产品存在与城市同质化的倾向，未能适应农村生产季节性、多样性、多层次性的特点，供求结构性失衡，难以体现信贷产品差异化带来的绩效。市场结构过于集中对信贷市场绩效的提高有明显的阻碍作用。
第三，农村信贷组织并无法从市场集中度高垄断的市场结构中获取高额利润，因为严格的利率管制政策扭曲了农村信贷市场，也使农村信贷资金迅速流出农村，农村的资金供给面临严重不足。政府对利率的管制和对非价格行为及组织调整行为的限制，导致了农村信贷市场的价格扭曲，加剧了农村信贷资金的短缺程度，也给金融机构的经营带来很大的负面影响，进一步削弱了它们服务农村市场的能力。
第四，农村信贷市场结构和组织行为存在的问题影响了市场绩效，但根本原因在于我国农村信贷市场的发展长期受到政府的抑制性管制，因而虽然建立了政策性金融、商业银行和信用社为主的信贷组织体系，但是信贷市场集中度高，业务范围比较窄，业务种类单一，未能满足农村经济主体对信贷的多样化需求。农村信贷机构还普遍存在产权模糊、信贷产品创新不足、技术进步滞后、组织非X效率等问题，这与政府的职能错位，对信贷机构的行政干预是相关联的。为解决我国农村信贷体系存在问题，需要放松管制，促进市场发育，引入竞争主体，构建多元化、竞争性的信贷供给体系.
第五，实证分析表明，由于管制政策的差异和市场环境的差异，东、中、西部的农村信贷对农村经济、乡镇企业和农民收入的影响程度不同。总的来说，越早放松管制的地区，农村信贷市场发育越好，农村信贷越能表现出较高的经济绩效。同时，信贷对不同信贷需求对象作用效果的差异性也表明了，农村信贷政策必须满足信贷需求的差异性和多样性。
第六，研究表明，农村信贷绩效突出表现为结构性失衡和低效，其根源在于农村金融制度是外生的，导致农村信贷供给产品的短缺和区域不均衡，抑制性管制下的“三驾马车”制度安排并不能适应农村金融需要，不能适应不同地区不同的农村经济发展水平。因此，改革农村金融制度不仅在于现有机构的改革转型，还在于现有产权组织形式之外培育成长出其它金融产权组织形式。农村信贷管制应从满足金融需求出发，允许和促进多元化的产权形式，建立多样化的农村金融组织，促进形成农村金融领域不同产权之间相互竞争、优势互补的局面。
第七，农村信贷产业政策的基础在于：农村信贷绩效不佳主要是由于行政性、抑制型的管制造成，农村信贷市场发育滞后，不适应农村金融需求。因此政策目标是：通过扶持性和引导性管制，引导各种金融主体参与农村信贷市场的竞争，改善市场结构，优化组织行为，提高市场绩效，从而增强农村信贷对农业和农村发展的促进作用。具体的政策措施则包括放松利率、市场准入、产品创新等管制，构建竞争性市场体系，提高产业组织运行绩效，完善市场信用体系等环境建设，最后还包括监管方式及财政扶持政策的改进与完善。
当然，本文还存在一些不足：首先，分散的小规模农户恰恰是融资难度最大的，如何满足这一部分客户的资金需求是农村金融改革的难点，有待深入研究。其次，本文侧重从政府管制的宏观背景对农村信贷效率进行研究。但是，从信货资金运行的环境看，金融生态环境恶化是信贷资金流失的重要因素。如何建立良好的金融生态环境，还需要进一步探讨。再次，在信贷效率的实证方面，本文主要讨论了农村信贷促进农业和农村经济增长的影响。实际上，农村信贷投入还会对生态环境保护、对其他产业的健康发展乃至社会安定产生不可忽视的重要作用，由于数据资料以及研究重点所限，本文没有对以上问题作深入的分析。