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汇票是由出票人签发的，委托付款人在见票时或者在指定日期无条件支付确定的金额给收款人或者持票人的票据，汇票包括银行汇票和商业汇票。下文所称的票据，指的是汇票。 某股份公司是国务院国资委监管的特大型企业集团，是在国内上海证券交易所上市的大型建筑业股份制公司，股份公司是以建筑施工、房地产综合开发、设备安装制造与成套、资源开发等为主业的特大型企业集团，子公司遍及全国各地，业务遍及全球五大洲。至2008年，股份公司拥有总资产近2000亿元，经营收入超过1500亿元，拥有各类技术和管理人员超过50000人，并入选由美国《财富》杂志评选的世界企业500强。 某股份公司票据业务量巨大，以2009年为例，全年股份公司收到票据394亿元，票据收款占到了收款总额的28％;年末应收票据余额为76亿元，占货币资金余额的20％;各子公司间票据量不平衡，部分子公司票据余额巨大，应收票据金额远大于应付票据金额，有大量的闲置票据只能等到票据到期日后办理到期托收，又有一些子公司票据存量较小，而应付票据金额较大，需要在银行存入保证金方能开出票据，影响了资金的流动性;股份公司并未对下属子公司的票据管理进行统一要求，各子公司沿袭自身的票据管理办法，各子公司间票据管理水平差异较大。 从股份公司的财务数据可以看出，股份公司票据量绝对数值大，且占货币资金比例很高，票据管理的重要性毋庸置疑。股份公司通过对票据进行集中管理，可以大量降低财务费用，在很大程度上缓解各子公司票据量不均衡的问题，增强票据的流动性，增强对子公司的管控力度，优化自身的资产结构，因此，股份公司进行票据的集中管理，是十分必要的。 为了做好某股份公司票据集中管理的研究，必须了解国内票据市场的基本状况和进行票据集中管理必须遵守的各项法律法规。票据市场是货币市场的组成部分，2000年以来，我国票据市场的签发量、贴现及转贴现交易量均呈快速发展态势，票据规模迅速扩张。未来票据业务将继续保持较快增长势头，使用量将越来越大。2009年10月28日，人民银行的电子商业汇票系统正式上线运行。电子票据具有降低票据业务的操作风险、提高票据业务的交易效率、提高企业票据资源管理效率等众多优势，可以成为股份公司进行票据集中管理的重要工具。目前，国内票据有关的法律法规是《中华人民共和国票据法》、《票据管理实施办法》和《支付结算办法》，各项法律法规中对于票据集中管理影响最大的一条是对于票据交易真实贸易背景的要求;而证监会对于上市公司的监管，要求上市公司对外担保需要经过公司董事会或股东大会通过，也给股份公司的票据集中管理带来了巨大影响。 抛开目前票据法规对于票据交易真实背景的要求以及证监会对于上市公司对外担保的限制，能够实现的比较理想的票据运作方有两种，即票据池和票据集中支付。这两种方式均可以大幅降低企业财务费用，在很大程度解决各子公司票据量不均衡的问题，增强票据的流动性。 鉴于此，股份公司需要做的是在遵守票据法律法规、满足证监会监管要求的条件下，尽量达到票据管理的理想状态，为此，需要解决以下的问题，即如何实时掌控股份公司各子公司的票据信息;如何更为快捷有效的实现票据的集中;在股份公司层面票据集中运作受到限制的情况下如何进行票据运作。 目前，票据集中管理在与股份公司同类的大型国有建筑类上市公司中并无成功的先例，相关的理论著作也极少，笔者基于对票据法律的研究及实际工作中的票据管理经验，对解决股份公司的票据集中管理问题提出了自身的建议，即通过建立多层次、全方位的票据集中管理体系，做好票据集中和集中后的运营工作，具体而言，可以从以下三个方面入手: 一是建立新型票据集中模式，做好票据集中。加强信息集中，要求各子公司经手的票据及时在票据系统中登记，通过票据系统时时掌握整个股份公司的票据情况，从而为分析股份公司票据情况提供数据支持，提高股份公司的票据管理水平;建立更为有效的票据集中机制，利用银行的票据管理体系集中票据，减少票据传递的工作量，降低传递过程中的成本，使票据集中形成制度化、常态化。 二是建立多层次的票据运作体系，做好集中票据的运作。现阶段股份公司层面的票据运作主要方式为统一贴现，在对贴现市场分析和预测的基础上，选择合适的时机贴现，用贴现资金偿还银行贷款，从而降低股份公司的财务费用;子公司层面的票据运作空间更为广阔，可以视自身情况，开展票据池业务;也可在公司内部协调额度，将归集的票据集中支付。 三是做好准备工作，推进电子票据使用。对各成员单位进行电子票据知识的普及和培训，在股份公司内部做好机构设置等准备工作，同时，密切关注票据市场的动向，待电子票据进一步被认可后，推进股份公司内部电子票据的大量使用。