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社保基金投资到资本市场后，它将像其他的机构投资者一样要面临资本市场上的诸多风险。作为老百姓的养命钱，社保基金的投资不能出现重大的损失，因此做好社保基金的投资风险预警工作变得非常重要。该文旨在探讨如何建立社保基金投资的风险预警系统，以避免其投资发生重大损失。该文主要从以下方面进行论述：
1.风险预警系统的概述.介绍了传统的风险预警方法——信号分析法和概率分析法，并分析了其优缺点；比较了两种传统的风险预警方法和神经网络方法的特性，说明了本文选择用神经网络方法来建立社保基金投资风险预警系统的理由。
2.对我国的社保基金投资于资本市场上所面临的系统风险和非系统风险进行了分析，总结了风险的来源：市场环境，投资管理机构及所投资的上市公司。
3.构建社保基金的投资风险预警系统。基于其投资风险的来源，建立了风险预警系统的指标体系，应用BP神经网络方法和多变量因子分析法建立模型，然后用有关数据进行分析。
4.对我国建立社保基金投资风险预警系统的建议。首先，要明确社保基金理事会的投资风险预警主体地位；其次，建立与社保基金投资的信息化总体状况相适应的预警信息系统；再次，根据预警信号，建立风险预控系统；还要不断对风险预警系统进行优化；最后要建立社保基金证券投资的保险制度等。
本文的创新之处在于：
1.提供了一种新的方法，即将BP神经网络和多变量因子分析法这两种方法结合起来进行社保基金的投资风险预警系统的研究，并设计了风险预警指标体系。
2.对我国建立社保基金的投资风险预警系统提供了一些建议。