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国债市场是我国债券市场中极为重要的一部分,因此国债收益率对我国债券市场乃至整个金融市场都至关重要。反映国债收益率的重要工具--国债收益率曲线,其形状和变动也成为目前重要的研究对象。理论中通过对国债收益率曲线的研究,可以有效扩大央行的货币政策工具,促进我国金融体系向着更有效更健康的方向发展。本文即在对我国国债市场发展过程深入研究的基础上,集中分析我国国债收益率曲线蕴含的通货膨胀率这一宏观经济信息。本文的实证研究中,选取了2006年底到2009年中期的日银行间国债交易数据,采用尼尔森-辛戈尔模型、运用MATLAB软件拟合日国债收益率曲线。由于数据样本的限制,本文采用经典费雪定理检验我国国债收益率曲线6个月及更短期限内名义利率对通货膨胀率的预测能力；利用NS模型得到的参数数据,采用水平因子模型检验我国国债收益率曲线长期名义利率对通货膨胀率的预测能力。结果表明,在研究期间内,我国银行间国债收益率曲线短端对通货膨胀的预测能力并不明显,然而,长期的国债收益率曲线包含了一定程度的未来通货膨胀变化的信息。